В тихом провинциальном городке орудует жестокий маньяк, чьи ритуальные убийства повергают в ужас всех жителей. Местные шепчутся о древней легенде про мстительную русалку, но из Москвы для расследования прибывает опытный и скептичный криминалист Юрий Бахтин. Для него это просто очередное дело о серийном убийце, а не сказки для суеверных обывателей.
Однако город оказывается для Бахтина полным неожиданностей: здесь прошла его юность, здесь остались старые друзья и бывшая жена. По мере погружения в дело грань между рациональным и сверхъестественным начинает размываться, а в круг подозреваемых попадают люди, которых он когда-то хорошо знал. Бахтину предстоит не только распутать клубок мистических преступлений, но и разобраться с призраками собственного прошлого, рискуя потерять всё, что ему дорого.